Newcap signe une entente avec Bell Média visant l'acquisition de cinq stations de radio à Toronto et à Vancouver

DARTMOUTH, NS, le 26 août 2013 /CNW/ -  Newfoundland Capital Corporation (« NCC » ou la « Société ») (TSX : NCC.A, NCC.B) et Bell Média (TSX, NYSE : BCE) ont le plaisir d'annoncer que Newcap Inc. (« Newcap »), filiale à part entière de NCC, a conclu une entente visant l'acquisition, auprès de Bell Média inc., des licences de radiodiffusion de CHBM-FM (Boom 97.3) et de CFXJ-FM (93.5 Flow) à Toronto (Ontario), ainsi que de CKZZ-FM (Virgin Radio 95.3), CHHR-FM (Shore 104.3 FM) et de CISL-AM (AM 650) à Vancouver (Colombie-Britannique), en contrepartie de 112 millions $, en plus de la prise en charge de certaines obligations. La transaction est assujettie à l'approbation du Conseil de la radiodiffusion et des télécommunications canadiennes (le « CRTC ») et du Bureau de la concurrence.

Rob Steele, président et chef de la direction de NCC, a déclaré: « L'acquisition de stations de radio dans les deux principaux marchés radiophoniques du Canada représente une occasion unique et est un changement transformationnel pour Newcap. Cette transaction constitue une excellente occasion pour nous permettre d'aller de l'avant - en accroissant de manière importante notre bassin d'auditeurs ainsi que la taille de notre entreprise. Nous nous spécialisons exclusivement dans le domaine de la radio et nous concentrons notre expertise sur la création de stations de radio qui ont du succès, ce qui bénéficie à nos employés, à nos auditeurs et à nos clients annonceurs. »

« Il n'est jamais facile de se départir d'actifs appréciés et dynamiques, a expliqué Jacques Parisien, président national, Télévision spécialisée et payante, Radio et Affichage, Bell Média. Toutefois, l'acquisition de CHBM-FM, CFXJ-FM, CKZZ-FM, CHHR-FM et CISL-AM par Newcap est une nouvelle extraordinaire pour les employés, les auditeurs et les clients des stations de radio visées ainsi que pour l'industrie de la radio. Newcap est une entreprise très respectée; nous savons que son équipe de direction solide va contribuer à la croissance de ces stations. »

La transaction est structurée comme une acquisition d'actions; elle sera réglée en espèces à la clôture, sous réserve de certains ajustements au fonds de roulement et d'autres conditions habituelles. L'acquisition sera financée au moyen du crédit permanent de 90 millions $ de la Société ainsi qu'au titre d'une entente de facilité de crédit non renouvelable de 90 millions $ nouvellement conclue. La Banque Scotia est le principal prêteur, et la Banque TD accroît sa participation, alors que la Banque Royale du Canada s'ajoute au syndicat bancaire.

Pour la période de 12 mois terminée le 31 mai 2013, les stations visées ont enregistré des revenus approximatifs de 40 millions $. La Société s'attend à ce que l'acquisition ait un effet relutif sur le bénéfice par action ainsi que sur la création de flux de trésorerie disponibles lié à la mise en commun des activités, ce qui devrait lui permettre de réduire sa dette au moment opportun.

L'acquisition par Newcap des stations de radio susmentionnées résulte de l'acquisition d'Astral par Bell. Astral et Bell se dessaisissent de certaines stations de radio afin de se conformer à la politique sur la propriété commune du CRTC, qui limite le nombre de stations de radio qu'une entreprise peut posséder dans un marché unique.

À propos de Newfoundland Capital Corporation Limited
Newfoundland Capital Corporation Limited (TSX : NCC.A, NCC.B) est l'un des principaux radiodiffuseurs du Canada, détenant 88 licences dans l'ensemble du pays. La Société joint des millions d'auditeurs chaque semaine grâce à ses stations de formules variées. Elle est reconnue comme un chef de file dans l'industrie de la radio en programmation, en ventes et en réseaux.

À propos de Bell Média
Avec passion et un engagement sans faille envers l'excellence, Bell Média crée des contenus et bâtit des marques qui divertissent, informent, rallient et inspirent les auditoires sur les plateformes de leur choix. Première entreprise canadienne de services multimédias, Bell Média possède des actifs dans les secteurs de la télévision, de la radio, de la publicité extérieure et des médias numériques. Bell Média détient 30 stations de télévision locales, dont CTV, premier réseau de télévision du Canada, 34 chaînes spécialisées, dont TSN et RDS, les chaînes spécialisées les plus regardées au Canada en anglais et en français, et quatre services de télévision payante, y compris The Movie Network et Super Écran, et est l'actionnaire-gestionnaire du service de vidéo à la carte Viewers Choice Canada. Bell Média est également le plus grand radiodiffuseur au pays, avec 107 stations de radio autorisées dans 55 marchés à l'échelle du Canada. Bell Média détient Astral Affichage, l'une des entreprises de publicité extérieure les plus dynamiques et les plus novatrices du Canada. Bell Média exploite aussi plus de 200 sites Web, offre le service La Télé Partout et ses services novateurs de diffusion vidéo en continu GO, dont TMN GO et Bravo GO, et possède Dome Productions Inc., une entreprise de production multiplateforme. Bell Média fait partie de BCE Inc. (TSX, NYSE : BCE), la plus grande entreprise de communications du Canada.

Le présent communiqué comprend certains énoncés prospectifs. Ces énoncés prospectifs sont fondés sur les attentes actuelles, de même que sur certaines hypothèses et sur d'autres facteurs. L'utilisation de termes comme « s'attendre à », « avoir l'intention de », « prévoir », « croire », « pouvoir », « va », « devrait », « pourrait », « projeter » et d'autres expressions similaires a trait, sans s'y limiter, à nos objectifs, à nos plans, à nos stratégies, à nos intentions, à nos perspectives et à nos estimations. De par leur nature même, ces énoncés comportent des risques inhérents et des incertitudes, dont bon nombre sont indépendants de la volonté de la Société, ce qui pourrait avoir pour effet que les résultats réels soient passablement différents de ceux qui sont mentionnés dans ces énoncés prospectifs. En conséquence, il n'y a aucune garantie quant à la concrétisation de ces énoncés prospectifs; le lecteur ne doit pas se fier indûment à ces énoncés prospectifs. À moins de dispositions contraires des lois sur les valeurs mobilières applicables, la Société décline toute intention ou obligation de mettre à jour ou de réviser tout énoncé prospectif, résultant de nouveaux renseignements, d'événements futurs ou autrement. Plus particulièrement, les énoncés prospectifs contenus dans le présent communiqué incluent, sans s'y limiter, les énoncés concernant les éléments suivants : les flux de trésorerie prévus et la relution, chacun de ces éléments pouvant être affecté par la capacité de la Société à intégrer les nouvelles stations de radio à ses activités existantes; les résultats futurs étant similaires aux résultats historiques; la réalisation de synergies et la concrétisation d'attentes liées à la conjoncture économique générale et aux conditions du marché; les perspectives de croissance, qui peuvent être affectées par l'acceptation de la programmation par chaque marché ainsi que par les attentes liées à la conjoncture économique générale et aux conditions du marché; la date et la réalisation de l'acquisition proposée, qui peut être affectée par les autorisations des organismes de réglementation et par les risques liés à la satisfaction des conditions relatives à la clôture de la transaction; le désendettement prévu, qui peut être affecté par les résultats d'exploitation futurs ainsi que par la conjoncture économique générale et par les conditions du marché; de même que par les dispositions financières finales, qui demeurent assujetties à la mise au point des ententes de crédit ainsi qu'au respect des conditions habituelles relatives à la clôture. Ces hypothèses, risques et incertitudes ne constituent pas une liste exhaustive de facteurs pouvant faire en sorte que les événements soient passablement différents de ceux qui sont exprimés dans les énoncés prospectifs que renferme le présent communiqué ou qui sont impliqués par ces énoncés prospectifs. D'autres facteurs sont décrits dans les documents déposés par la Société auprès des organismes de réglementation du Canada.

SOURCE : Newfoundland Capital Corporation Limited

Newcap
Personnes-ressources : Robert G. Steele, président et chef de la direction, Scott G.M. Weatherby, chef de la direction financière et secrétaire général, Newfoundland Capital Corporation Limited, 745 Windmill Road, Dartmouth, Nouvelle-Écosse B3B 1C2, Tél. : [phone], Téléc. : 902-468-7558, courriel : [email protected], site Web : www.ncc.ca

Bell Média
Olivier Racette, Bell Média, 514-939-5001 poste 3193, ou [email protected]