Le FPI PRO annonce la conclusion de conventions visant l'acquisition de 17 immeubles industriels à un prix d'achat total de 136,8 millions de dollars, un appel public à l'épargne par voie de prise ferme visant des parts de fiducie d'une valeur de 72,5 millions de dollars et un placement privé simultané d'une valeur de 21,7 millions de dollars

Le prospectus préalable de base est accessible sur SEDAR+, et le supplément de prospectus sera accessible sur SEDAR+ dans les deux jours ouvrables suivant la date des présentes

/DIFFUSION INTERDITE AUX ÉTATS-UNIS OU PAR L'ENTREMISE DE SERVICES DE NOUVELLES DES ÉTATS-UNIS/

• Deux acquisitions de portefeuilles visent 17 immeubles industriels de qualité institutionnelle à Québec et à Winnipeg dont la SLB totalise environ 773 000 pieds carrés, le prix d'achat total s'établissant à 136,8 millions de dollars
• Les acquisitions devraient permettre de réaliser des économies d'échelle immédiates, d'augmenter d'environ 12 % la SLB totale, qui atteindra environ 7,2 millions de pieds carrés, et d'accroître de façon importante la présence du FPI à Québec de 613 000 pieds carrés, soit environ 7 % de la SLB totale
• Des partenaires stratégiques comme Collingwood Investments Incorporated et Parkit Enterprise Inc. participent à un placement privé simultané
• Les acquisitions ont un effet relutif sur les FPAE par part*, sans incidence sur l'effet de levier, et devraient contribuer à la croissance future grâce à des possibilités de location et de rajustement des loyers aux taux du marché
• Augmentation des liquidités grâce au remboursement de facilités de crédit et d'autres dettes

MONTRÉAL, le 3 juin 2026 /CNW/ - Le Fonds de placement immobilier PRO (TSX: PRV.UN) (le « FPI PRO » ou le « FPI ») a annoncé aujourd'hui la conclusion d'ententes exécutoires distinctes en vue d'acquérir une participation de 100 % dans deux portefeuilles d'immeubles industriels situés à Québec (le « portefeuille de Québec ») et à Winnipeg, au Manitoba (le « portefeuille de Winnipeg », et avec le portefeuille de Québec, les « acquisitions »). Le portefeuille de Québec se compose de 13 immeubles industriels situés dans la ville de Québec dont la superficie locative brute (« SLB ») totalise environ 613 000 pieds carrés. Le portefeuille de Winnipeg se compose de quatre immeubles industriels dont la SLB totalise environ 160 000 pieds carrés. Les acquisitions devraient être réalisées pour un prix d'achat total d'environ 136,8 millions de dollars (compte non tenu des frais de clôture).

En plus des acquisitions, le FPI a conclu une convention d'acquisition conditionnelle visant l'acquisition, pour un prix d'achat de 21,7 millions de dollars (compte non tenu des frais de clôture), de quatre immeubles industriels qui sont également situés à Winnipeg, au Manitoba, et dont la SLB totalise environ 165 000 pieds carrés (les « acquisitions conditionnelles »). La convention d'acquisition relative aux acquisitions conditionnelles comprend des conditions préalables à la clôture, y compris des conditions en faveur du vendeur qui doivent être satisfaites à sa seule discrétion. Les acquisitions conditionnelles sont complémentaires aux acquisitions.

« Les acquisitions constituent un atout stratégique indéniable pour notre portefeuille. Elles nous permettent d'accroître immédiatement notre présence sur le marché de la ville de Québec et offrent un potentiel de croissance significatif à long terme, en plus d'accroître notre exposition au marché des immeubles industriels à Winnipeg. Les acquisitions sont complémentaires à notre portefeuille et nous procurent une combinaison de revenus stabilisés et de potentiel de croissance intégré grâce à des possibilités de location et de rajustement des loyers aux taux du marché, le montant estimatif des loyers pour des immeubles industriels à petites baies s'établissant entre 13 $ et 15 $ par pied carré à Québec, et entre 10 $ et 12 $ par pied carré à Winnipeg. Fait important, elles contribuent au renforcement de notre plateforme en accroissant la diversification et nous positionnent favorablement en vue de tirer parti de la vigueur continue des facteurs fondamentaux de la demande dans le secteur des immeubles industriels. Les acquisitions témoignent de notre approche disciplinée consistant à tirer parti d'occasions intéressantes et confirment notre engagement à créer une valeur durable pour nos porteurs de parts », a déclaré le chef de la direction, Gordon Lawlor.

« Le fait que des partenaires de premier plan comme Collingwood Investments Incorporated (membre du Bragg Group of Companies) et Parkit Enterprise Inc. participent au placement privé simultané (terme défini ci-après) témoigne d'un appui marqué à l'égard de notre stratégie et de sa mise à exécution. Nous demeurons résolus à créer de la valeur à long terme et sommes convaincus de notre capacité à poursuivre notre croissance aux côtés de ces partenaires », a ajouté M. Lawlor.

Les acquisitions 

Portefeuille de Québec

Le FPI PRO a conclu une entente exécutoire en vue d'acquérir, au prix de 112,8 millions de dollars, un portefeuille de 13 immeubles industriels qui sont situés à Québec et dont la SLB totalise environ 613 000 pieds carrés. Cette opération permettra au FPI d'accroître de façon significative sa présence sur le marché de Québec. Situé stratégiquement dans les principaux pôles industriels et à proximité d'importantes infrastructures de transport, le portefeuille est très concentré sur le plan géographique, avec environ 77 % des immeubles situés dans deux des principaux parcs industriels de Québec, soit le parc industriel Carrefour du Commerce et le parc industriel Cardinal, ce qui permet de réaliser des économies d'échelle et d'accroître l'efficacité opérationnelle. Le taux d'occupation des immeubles du portefeuille est actuellement d'environ 91 % et la durée moyenne pondérée des baux est de 2,8 ans. Le portefeuille présente également un important potentiel de croissance intrinsèque, certains loyers en vigueur étant estimés inférieurs aux loyers du marché, ce qui offre une occasion claire d'accroître le taux d'occupation et les loyers au fil du temps.

Portefeuille de Winnipeg

Le FPI PRO a également conclu une entente exécutoire en vue d'acquérir, à Winnipeg, au Manitoba, au prix de 24,0 millions de dollars, quatre immeubles industriels dont la SLB totalise environ 160 000 pieds carrés. Le FPI PRO accroîtra ainsi sa présence dans un important marché logistique de l'Ouest canadien. L'acquisition comprend un immeuble à locataire unique dont la superficie totalise environ 69 000 pieds carrés. Cet immeuble est entièrement loué aux termes d'un bail à long terme, ce qui assure des flux de trésorerie stables ainsi qu'une croissance contractuelle des loyers au fil du temps. L'acquisition comprend également un portefeuille de trois immeubles à locataires multiples situés à proximité d'autres immeubles du FPI PRO. Ces immeubles d'une superficie totale d'environ 90 500 pieds carrés sont occupés par un éventail diversifié de locataires. Le taux d'occupation du portefeuille de Winnipeg est d'environ 97 % et la durée moyenne pondérée des baux est d'environ 5,2 ans. Ce portefeuille procure à la fois des revenus durables et un potentiel de croissance des loyers grâce aux renouvellements de baux et aux possibilités de rajustement aux taux du marché.

Incidence des acquisitions sur le portefeuille global du FPI

Une fois les acquisitions réalisées, le portefeuille du FPI sera constitué de 122 immeubles commerciaux productifs de revenu dont la SLB totalise environ 7,2 millions de pieds carrés, dont la valeur s'élève à environ 1,2 milliard de dollars et dont les baux ont une durée moyenne pondérée de 4,3 ans. L'ajout des immeubles industriels permettra de mieux équilibrer le portefeuille du FPI en faisant passer son exposition au secteur des immeubles industriels à 93 % en termes de SLB et à 92 % en termes de loyers bruts, compte tenu des acquisitions. Les acquisitions devraient avoir un effet relutif sur les FPAE par part* de 2026, sans incidence sur l'effet de levier.

Les acquisitions sont assujetties aux conditions usuelles de clôture, y compris en ce qui concerne les approbations des autorités de réglementation, et leur clôture devrait avoir lieu au cours du troisième trimestre de 2026.

Financement des acquisitions

Le prix d'achat total (compte non tenu des frais de clôture) des acquisitions devrait atteindre environ 136,8 millions de dollars. Il est prévu que le prix d'achat des acquisitions sera réglé au moyen des sources de financement suivantes : i) une somme en espèces d'environ 47,5 millions de dollars provenant du placement (terme défini ci-après) et du placement privé simultané; et ii) le financement de nouveaux prêts hypothécaires d'un capital global d'environ 89,4 millions de dollars. Les frais de clôture des acquisitions et les frais de financement, qui sont estimés à environ 4,3 millions de dollars, seront financés au moyen des liquidités tirées du placement et du placement privé simultané.

Facilités de crédit et autres dettes

En plus des acquisitions, le FPI PRO a l'intention d'affecter une tranche du produit net du placement et du placement privé simultané au remboursement de certaines dettes, notamment au remboursement des facilités de crédit du FPI. Après la clôture du placement et du placement privé simultané, le FPI PRO disposera de liquidités importantes aux termes de ses facilités de crédit et pourra continuer de mettre en œuvre son plan de croissance. Le FPI PRO prévoit que son ratio de levier financier pro forma s'établira à environ 50 %, compte tenu de la dette ajustée en pourcentage de la valeur comptable brute*.

Des renseignements supplémentaires au sujet des acquisitions seront présentés dans le supplément de prospectus.

*Constitue une mesure non conforme aux IFRS. Se reporter à la rubrique « Indicateurs clés non conformes aux IFRS et indicateurs clés du rendement d'exploitation » ci-après.

Appel public à l'épargne et placement privé simultané

Le FPI a également annoncé aujourd'hui la conclusion d'une convention visant l'émission de 11 150 000 parts de fiducie du FPI (les « parts »), au prix de 6,50 $ par part (le « prix d'offre »), en faveur d'un syndicat de preneurs fermes ayant comme teneurs de livres Valeurs Mobilières TD Inc. et la Banque Scotia (collectivement, les « preneurs fermes »), le produit brut de l'émission s'établissant à environ 72,5 millions de dollars (le « placement »). Le FPI a octroyé aux preneurs fermes une option de surallocation qui leur permet d'acheter jusqu'à 1 672 500 parts supplémentaires, selon les mêmes modalités et sous réserve des mêmes conditions, et qu'ils peuvent exercer en tout ou en partie à tout moment dans les 30 jours suivant la clôture du placement (l'« option de surallocation »). Les parts seront offertes au moyen d'un supplément de prospectus relatif au prospectus préalable de base du FPI daté du 23 décembre 2025. Ce supplément de prospectus sera déposé auprès des commissions de valeurs mobilières et autres autorités de réglementation analogues dans chacune des provinces et chacun des territoires du Canada.

Le FPI PRO a également conclu des conventions de souscription simultanées exécutoires en vue d'émettre des parts, au prix d'offre par part, dans le cadre d'un placement privé sans courtier réalisé avec a) Collingwood Investments Incorporated, pour un produit brut d'environ 16,7 millions de dollars, et b) Parkit Enterprise Inc., pour un produit brut d'environ 5,0 millions de dollars (le « placement privé simultané »). À la clôture du placement privé simultané, Collingwood Investments Incorporated et Parkit Enterprise Inc. auront droit à une commission d'engagement de capital correspondant à 2 % du prix d'achat total des parts souscrites par chacun d'eux dans le cadre du placement privé simultané, et les parts émises dans le cadre du placement privé simultané seront assujetties à une période de détention réglementaire de quatre mois plus un jour à compter de la date de clôture du placement privé simultané. Pour lui permettre de maintenir sa participation proportionnelle, Collingwood Investments Incorporated s'est également vu octroyer une option lui permettant d'acheter un nombre de parts supplémentaires à la clôture de l'option de surallocation. L'option octroyée à Collingwood Investments Incorporated ne peut être exercée que si l'option de surallocation est exercée et, le cas échéant, elle sera exercée dans une même proportion que l'option de surallocation.

Le FPI a l'intention d'utiliser le produit net tiré du placement et du placement privé simultané pour financer en partie les acquisitions (y compris les frais de transaction) et pour rembourser certaines dettes pouvant être contractées de nouveau par la suite, le solde étant utilisé pour financer des acquisitions futures actuellement à divers stades de négociation, le cas échéant, ainsi que pour les besoins généraux de l'entreprise et du fonds de roulement.

La clôture du placement et la clôture du placement privé simultané devraient avoir lieu vers le 10 juin 2026 et sont assujetties aux conditions usuelles, y compris l'approbation de la Bourse de Toronto. La clôture du placement privé simultané et la clôture du placement devraient avoir lieu simultanément, et la clôture du placement privé simultané est conditionnelle à la réalisation simultanée du placement.

L'accès au supplément de prospectus, au prospectus préalable de base correspondant et à toute modification de ces documents est fourni conformément aux dispositions de la législation en valeurs mobilières relatives aux procédures d'accès à un supplément de prospectus, à un prospectus préalable de base et à toute modification de ceux-ci. Le prospectus préalable de base est accessible sur SEDAR+, à www.sedarplus.ca, et le supplément de prospectus sera accessible sur SEDAR+, à www.sedarplus.ca, dans les deux jours ouvrables suivant la date des présentes. Les parts sont offertes aux termes du supplément de prospectus. Une copie électronique ou papier du supplément de prospectus, du prospectus préalable de base correspondant et de toute modification de ces documents peut être obtenue sans frais auprès de Valeurs Mobilières TD Inc. au 1625 Tech Avenue, Mississauga (Ontario) L4W 5P5, à l'attention de Symcor, NPM, par téléphone au 289 360-2009 ou par courriel à [email protected], en fournissant une adresse électronique ou postale, selon le cas. Le prospectus préalable de base et le supplément de prospectus contiendront des renseignements détaillés importants au sujet du FPI et du placement. Avant de prendre une décision de placement, les investisseurs éventuels devraient lire le prospectus préalable de base et le supplément de prospectus (lorsqu'il aura été déposé), ainsi que les autres documents déposés par le FPI sur SEDAR+.

Les parts n'ont pas été et ne seront pas inscrites en vertu de la loi des États-Unis intitulée Securities Act of 1933, dans sa version modifiée (la « Loi de 1933 »), et elles ne peuvent être offertes ou vendues aux États-Unis (au sens du terme « United States » dans le Regulation S pris en application de la Loi de 1933), sauf dans le cadre d'une dispense des exigences d'inscription de la Loi de 1933. Le présent communiqué ne constitue ni une offre de vente ni une sollicitation d'une offre d'achat de parts aux États-Unis.

À propos du Fonds de placement immobilier PRO

Fondé en 2013, le FPI PRO (TSX : PRV.UN) est un fonds de placement immobilier industriel canadien qui détient et exploite un portefeuille d'immeubles de grande qualité. Présent dans des marchés primaires et secondaires solides au Canada, le FPI PRO s'engage auprès de ses porteurs de parts à générer des flux de trésorerie stables, une croissance disciplinée et de la valeur à long terme.

Pour plus de renseignements au sujet du FPI PRO, veuillez visiter le site Web du FPI situé à https://proreit.com.

Indicateurs clés non conformes aux IFRS et indicateurs clés du rendement d'exploitation

Les états financiers consolidés résumés du FPI PRO sont établis conformément aux Normes internationales d'information financière (« IFRS »), telles qu'elles sont publiées par l'International Accounting Standards Board. Outre les mesures conformes aux IFRS présentées dans le présent communiqué, la pratique dans le secteur consiste à évaluer les entités de placement immobilier en fonction, notamment, de certaines mesures financières non conformes aux IFRS, de ratios non conformes aux IFRS et d'autres mesures financières spécifiées (collectivement, les « mesures non conformes aux IFRS »). De façon non limitative, les mesures qui, dans le présent communiqué, sont suivies du signe « * » sont des mesures non conformes aux IFRS. Dans le présent communiqué, le FPI PRO communique et analyse certaines mesures non conformes aux IFRS, notamment les fonds provenant de l'exploitation ajustés (« FPEA ») par part et le ratio de distribution des FPEA. Ces mesures non conformes aux IFRS ne sont pas définies par les IFRS et n'ont pas de sens normalisé aux termes de celles-ci. La méthode utilisée par le FPI PRO pour calculer ces mesures non conformes aux IFRS peut différer de la méthode utilisée par d'autres émetteurs et, en conséquence, ces mesures peuvent ne pas être comparables aux mesures similaires présentées par d'autres fiducies de placement immobilier ou d'autres émetteurs. Le FPI PRO a présenté ces mesures et ratios non conformes aux IFRS, car la direction estime qu'il s'agit de mesures pertinentes du rendement opérationnel et financier sous-jacent du FPI PRO. Pour des informations au sujet : de la mesure financière la plus directement comparable présentée dans les états financiers de base du FPI; de la composition des mesures non conformes aux IFRS; de la manière dont le FPI PRO utilise ces mesures; de la manière dont ces mesures fournissent de l'information utile aux investisseurs; et, le cas échéant, d'un rapprochement avec la mesure la plus directement comparable établie conformément aux IFRS, se reporter à la rubrique « Mesures non conformes aux IFRS » du rapport de gestion du FPI PRO daté du 13 mai 2026, pour la période de trois mois close le 31 mars 2026, disponible sous le profil du FPI PRO sur SEDAR+, à www.sedarplus.ca, et qui est intégré par renvoi au présent communiqué. Les mesures non conformes aux IFRS ne doivent pas être considérées comme des substituts au résultat net, aux flux de trésorerie liés aux activités d'exploitation, à la trésorerie et aux équivalents de trésorerie, au total des actifs, au total des capitaux propres ou à d'autres mesures comparables établies conformément aux IFRS en tant qu'indicateurs du rendement, de la liquidité, des flux de trésorerie et de la rentabilité du FPI PRO.

Information prospective

Le présent communiqué renferme des énoncés et des renseignements prospectifs (collectivement, les « énoncés prospectifs ») au sens de la législation en valeurs mobilières applicable, notamment des énoncés portant sur des attentes, des projections, des plans de croissance et d'autres informations se rapportant à la stratégie d'affaires et aux plans futurs du FPI. Les énoncés prospectifs sont fondés sur un certain nombre d'hypothèses et sont assujettis des risques et des incertitudes, dont plusieurs sont indépendants de la volonté du FPI PRO et peuvent faire en sorte que les résultats réels diffèrent considérablement de ceux qui sont énoncés dans les énoncés prospectifs ou qui sont implicites dans ceux-ci.

Les énoncés prospectifs figurant dans le présent communiqué se rapportent, notamment, à la clôture du placement, au placement privé simultané, à chacune des acquisitions, à l'utilisation du produit net tiré du placement et du placement privé simultané, à l'incidence des acquisitions sur le rendement financier futur du FPI PRO, à l'incidence des acquisitions sur les FPEA par part* et le ratio de distribution des FPEA* du FPI, ainsi qu'à la capacité du FPI PRO d'exécuter ses stratégies de croissance. Les objectifs du FPI PRO, ainsi que les énoncés prospectifs, sont fondés sur certaines hypothèses, notamment les suivantes : i) le FPI PRO obtiendra du financement à des conditions favorables; ii) le niveau d'endettement futur du FPI PRO et son potentiel de croissance future demeureront conformes aux attentes actuelles du FPI PRO; iii) il ne sera apporté aux lois fiscales aucun changement ayant une incidence défavorable sur la capacité de financement ou les activités du FPI PRO; iv) l'incidence de la conjoncture économique actuelle et des conditions actuelles des marchés financiers mondiaux sur les activités du FPI PRO, y compris sur sa capacité de financement et la valeur de ses actifs, demeureront conformes aux attentes actuelles du FPI PRO; v) le rendement des investissements du FPI PRO au Canada évoluera conformément aux attentes actuelles du FPI PRO; et vi) le FPI PRO continuera d'avoir accès aux marchés des capitaux propres et/ou des titres d'emprunt.

Les énoncés prospectifs figurant dans le présent communiqué sont présentés expressément sous réserve de la présente mise en garde. Tous les énoncés prospectifs figurant dans le présent communiqué sont valables en date du présent communiqué. Le FPI PRO ne s'engage pas à mettre à jour l'information prospective, que ce soit à la suite de nouveaux renseignements, d'événements futurs ou autrement, sauf si la loi l'exige.

Des renseignements supplémentaires concernant ces hypothèses, ces risques et ces incertitudes sont présentés à la rubrique « Facteurs de risque » de la plus récente notice annuelle du FPI PRO et à la rubrique « Risques et incertitudes » du rapport de gestion du FPI PRO pour la période de trois mois close le 31 mars 2026, lesquels sont disponibles sous le profil du FPI PRO sur SEDAR+, à www.sedarplus.ca.

SOURCE FPI PRO

Pour de plus amples renseignements, veuillez communiquer avec : Fonds de placement immobilier PRO, Gordon G. Lawlor, CPA, président et chef de la direction, 514 933-9552; Fonds de placement immobilier PRO, Alison Schafer, CPA, chef des finances et secrétaire, 514 933-9552